¿Cuándo conviene refinanciar un crédito hipotecario?

El punto de equilibrio

Punto de equilibrio (meses) = gastos de cierre totales ÷ ahorro mensual.

Antes de ese mes, el refinanciamiento te ha costado dinero. Después, vas ganando, siempre que sigas teniendo el crédito. Si podrías vender o mudarte antes del punto de equilibrio, un refinanciamiento que se ve atractivo en papel puede hacerte perder dinero.

Los costos

Un refinanciamiento es una hipoteca nueva, así que vuelves a pagar gastos de cierre: comisiones de apertura y de trámite, avalúo, seguro de título, inscripción en el registro y, a veces, puntos de descuento. En EE. UU., las guías del sector suelen ubicar el total entre el 2% y el 5% del monto del crédito: de $6,000 a $15,000 en un crédito de $300,000.

Las ofertas “sin gastos de cierre” igual los cobran: o se suman al saldo o el banco te da una tasa más alta. Compara lado a lado los Loan Estimates de al menos tres bancos; ese formato estandarizado de EE. UU. lo facilita.

Un ejemplo práctico

Un ejemplo de EE. UU.: hace tres años pediste $300,000 a 30 años al 7.5%. Tu mensualidad es de $2,098 y hoy el saldo es de unos $291,000. Un banco te ofrece el 6.5%, con gastos de cierre del 3% (unos $8,700).

El nuevo crédito a 30 años es el que más ahorra cada mes, pero suma tres años de pagos: los intereses totales bajan solo unos $17,000, y menos de $9,000 después de los gastos de cierre. Mantener los 27 años que te quedaban ahorra cerca de $61,000 en intereses. La misma tasa, un resultado muy distinto.

La mensualidad responde a “¿me alcanza?”. Los intereses totales responden a “¿vale la pena?”.

La trampa del plazo

Cada vez que refinancias a un nuevo crédito de 30 años, la tabla de amortización vuelve a empezar, con casi puro interés en los primeros años. Quien refinancia cada pocos años puede terminar pagando durante décadas más de lo planeado. Si quieres la tasa más baja pero no un crédito más largo, elige un plazo cercano al que te queda o sigue pagando tu mensualidad anterior en el nuevo crédito.

Cuándo suele convenir refinanciar

• La nueva tasa es claramente más baja —muchos bancos y asesores usan entre 0.5 y 1 punto porcentual como punto de partida— y te vas a quedar más allá del punto de equilibrio.
• Quieres pasar de una tasa variable a una fija antes de un ajuste.
• Puedes acortar el plazo con una mensualidad similar y ahorrar intereses.
• Quieres quitar el seguro hipotecario cuando ya tienes suficiente patrimonio en la vivienda.

Las tasas se mueven en ambos sentidos. En 2026, el promedio de Freddie Mac para un crédito a 30 años con tasa fija en EE. UU. bajó a cerca del 6.0% en febrero y volvió a superar el 7% a finales de septiembre. Vigilar solo la tasa no es un plan; conocer tu tasa de equilibrio sí lo es.

Cuándo no suele convenir

• Planeas vender antes del punto de equilibrio.
• La diferencia de tasa es pequeña y los costos son altos.
• Alargarías tanto el plazo que los intereses totales subirían.
• Un refinanciamiento con retiro de efectivo convierte el patrimonio de tu casa en gasto, con el costo repartido en 30 años.

Cómo hacerlo en AOS

Cuándo volver a revisarlo

Revisa cuando las tasas se muevan medio punto o más, cuando cambien tus planes para la vivienda o cuando una tasa variable esté por ajustarse. Guarda tu cálculo del punto de equilibrio con los documentos del crédito: te dice si una nueva oferta merece una llamada.